коли

Випускник кафедри бухгалтерського обліку та аудиту Економічного університету в Братиславі та фахівець з питань бухгалтерського обліку, податків та ділового середовища, а також є зовнішнім співробітником компанії Účtovná jednotka, s.r.o.

Негативний власний капітал може бути серйозною проблемою для будь-якої комерційної компанії, іноді навіть екзистенціальної природи, і в нашій компанії ми часто стикаємось з тим, що підприємці часто не знають і недооцінюють цю кількість. Як дізнатись негативний власний капітал та як можна запобігти його створенню?

Власний капітал

Для справедливості вони іноді використовують такі назви, як власний капітал, власні ресурси, власні ресурси, що покривають активи, активи, що фінансують власні ресурси і так далі. У нашій статті ми далі зосередимося на власній власності підприємців з точки зору юридичної особи - господарської компанії. Власний капітал визначений Законом № 513/1991 зб. Господарський кодекс із змінами (далі - "Господарський кодекс") у § 6 пар. 4. Відповідно до Господарського кодексу Власний капітал складається із власних джерел фінансування підприємницьких активів відповідно до спеціального положення.

Спеціальне регулювання означає, зокрема, Закон № 431/2002 зб. щодо бухгалтерського обліку зі змінами (далі - "Закон про бухгалтерський облік"). Однак Закон про бухгалтерський облік прямо не визначає термін "власний капітал", а виражає його математично як різницю між активами та зобов'язаннями. Власний капітал разом із зобов'язаннями є джерелом фінансування активів, тоді як власний капітал представляє власні джерела фінансування активів (наприклад, депозити акціонерів, створені фонди, прибуток), а зобов'язання представляють іноземні джерела фінансування активів компанії (наприклад, зобов'язання перед постачальниками, працівниками, банку). У наступній частині статті ми поділимо власний капітал на окремі статті та детальніше пояснимо, з чого він складається.

Що все містить власний капітал

Власний капітал в цілому складається з окремих статей, які можна класифікувати на шість однорідних груп: акціонерний капітал, фонди капіталу, фонди прибутку, переоціночні різниці від переоцінки активів та пасивів, прибуток або збиток за звітний період після оподаткування, прибуток або збиток від попередні роки.

Розрахунок власного капіталу

Розмір власного капіталу господарської компанії можна визначити кількома способами. У будь-якому випадку це так джерело бухгалтерського обліку компанії. Як випливає із Закону про бухгалтерський облік, де сказано, що власний капітал - це різниця між активами та зобов’язаннями, власний капітал також може бути розрахований таким чином. Передбачається, що активи надходять із власних та зовнішніх джерел, і тому загальна сума активів повинна дорівнювати загальній сумі власного капіталу та пасивів разом. Отже, можна розрахувати власний капітал за простим рівнянням: власний капітал = активи - пасиви.

Інший спосіб - це обчислення значень окремих складових власного капіталу. Однак такий розрахунок був би, так би мовити, надмірно тривалим, оскільки сума власного капіталу відображається окремо в кожному фінансовому звіті в балансі. У балансі кожної компанії, будь то мікропідприємство, мале або велике підприємство, на стороні пасивів існує окрема стаття власного капіталу. Розмір власного капіталу може бути визначений не тільки на кінець звітного періоду (як правило, станом на 31 грудня) з регулярної фінансової звітності, але також з проміжної фінансової звітності, складеної у будь-який час протягом звітного періоду (у будь-який час протягом року) або без складання фінансової звітності безпосередньо з бухгалтерського програмного забезпечення.

Коли власний капітал може досягти від’ємних значень

На основі модифікованого рівняння балансу "власний капітал = активи - зобов'язання", яке застосовується за будь-яких обставин, на перший погляд може здатися неможливим власний капітал придбати від'ємні значення. Однак правда в тому за певних обставин компанія може мати негативний власний капітал, і такі випадки на практиці зовсім не поодинокі. Власний капітал в цілому складається з декількох компонентів, які ми детальніше описали у статті вище. Якщо власний капітал має набути від’ємних значень, одна з його складових повинна мати настільки високе від’ємне значення, що він перевищуватиме позитивне значення всіх інших складових власного капіталу разом.

За своєю природою більшість компонентів власного капіталу можуть набувати лише позитивних значень, відповідно. не очікується, що загальна вартість власного капіталу деяких його статей (що зменшує його або може набути негативних значень) самостійно зменшиться до такої значної міри, що, як результат, власний капітал придбає негативні значення. Однак причиною негативного власного капіталу може бути результат управління - збиток, який у складі власного капіталу відображається з негативним знаком і, таким чином, зменшує його. Якщо компанія зазнає сукупно високих збитків за один або кілька років, що перевищують позитивні значення всіх інших складових власного капіталу, і ці збитки жодним чином не відшкодовуються, власний капітал компанії досягне негативних значень.

Як запобігти або зменшити суму негативного власного капіталу

Зрозуміло, що від’ємний власний капітал або, іншими словами, ситуація, коли вартість власних коштів компанії досягає від’ємної величини, не є хорошим показником для будь-якої компанії. Зробити торгову компанію негативного власного капіталу вдалося уникнути, йому доводиться вирішувати його причину, і це, як правило, поточні великі збитки або накопичені великі збитки за попередні кілька років. Вжити заходів із швидким впливом для запобігання результату збитку та перетворення його в результат прибутку зовсім не просто.

Для покриття збитків слід використовувати статутний резервний фонд (якщо компанія була зобов’язана створити її або створила добровільно), яка призначена для цієї мети. У випадку, коли статутного резервного фонду недостатньо для покриття великих збитків, можна використати інші фонди власного капіталу для його покриття. Якщо компанія зберегла прибуток за попередні періоди, вона може також використовувати його для компенсації понесених збитків. Наприклад, є інші варіанти прописання відшкодування збитків безпосередньо партнерам або зменшити статутний капітал за рахунок несплачених збитків (однак він не може бути зменшений нижче мінімальної межі, встановленої Господарським кодексом).

Негативний власний капітал може бути проблемою існування компанії

Негативний власний капітал є проблемою для компаній, які можуть серйозно поставити під загрозу їх існування. Для самої компанії негативний власний капітал обумовлений великими збитками проблема просто тому, що компанія не досягає мети, заради якої була заснована - отримання прибутку. Негативний власний капітал також означає, серед іншого, що всі активи фінансуються лише із зовнішніх джерел, створених різними видами зобов'язань. Це високо ризик для самих кредиторів компанії, що їхні вимоги не будуть задоволені. Отже, захист кредиторів компаній з негативним власним капіталом також регулюється законодавством.

Відповідно до Закону № 7/2005 зб. про банкрутство та реструктуризацію із змінами та доповненнями компанія з від'ємним власним капіталом та принаймні двома кредиторами зобов'язана подати заяву про банкрутство протягом 30 днів, з яких їй стало відомо або могло дізнатися про цей факт, зберігаючи професійну допомогу. Однак компанія може не мати проблем, поки не отримає від'ємний власний капітал, а також якщо відношення власного капіталу до зобов'язань буде занадто низьким. З 2016 року, із внесенням змін до Господарського кодексу, набули чинності нові положення про компанію, яка перебуває в кризовому стані. Існують спеціальні правила щодо деяких аспектів фінансування компанії, яка переживає кризу. Детальніше про це читайте у статті Компанія переживає кризу, якщо має низький або негативний власний капітал.

Приклад негативного власного капіталу та можливі шляхи вирішення цієї проблеми (спрощений)

Товариство з обмеженою відповідальністю, створене у 2014 році, має статутний капітал не менше 5000 євро. Інших компонентів власного капіталу компанія не створювала. У 2014 році компанія принесла збиток у розмірі 3000 євро, який жодним чином не було врегульовано. Таким чином, його статутний капітал був зменшений до 2000 євро (5000-3000 євро). У 2015 році компанія досягла збитків у розмірі 4000 євро. Таким чином, статутний капітал цієї компанії набув негативних значень через два роки існування компанії, точніше в розмірі - 2000 євро (5000 - 3000 - 4000 євро). Для того, щоб компанія відвернула негативний власний капітал, найпростішим способом було б відшкодувати акціонерам збитки щонайменше 2000 євро або внески інших акціонерів до статутного капіталу (збільшення статутного капіталу) не менше 2000 євро. Це збільшило би власний капітал компанії і перестало б набувати негативних значень.